Эмиль, страстный автолюбитель, выигрывает заветные билеты на Гран-при «Формулы-1» в Барселону. Его брат, бывший перспективный гонщик, ныне опустившийся и связанный с криминалом, находит об этом и настаивает, чтобы ему отдали второй билет. К ним присоединяется его друг — тот самый «бандюган», чьё присутствие гарантирует, что поездка не будет скучной.
В тайном симбиозе существуют два мира: видимый человеческий, где правит король Георг, и невидимое водное царство, возглавляемое мудрой Водяной царицей. Их пути редко пересекаются, пока серьезная болезнь не поражает юную дочь короля, принцессу Ханну. В отчаянии король получает от водной правительницы уникальный дар — волшебную живую воду, способную исцелить любую недуг.