Восемь королевств наконец-то готовы заключить мир на грандиозном Пире Очищения, где лорды должны подписать договор, положивший конец бесконечным войнам. Организатором торжества выступает Жирный Король, чьё истинное намерение куда мрачнее: он задумал уничтожить всех своих врагов в одну ночь, устроив для них жестокую ловушку.
Фильм мастерски переплетает несколько планов повествования. Современная сцена: бабушка в доме с двумя внучками, скептически настроенными к сказкам. Она начинает рассказ, и зритель переносится в прошлое, в America 80-х. Молодой репортёр Кэм Харрисон, сопровождаемый своей любознательной младшей сестрой Элли, прибывает в провинциальный городок, где стоит бродячий цирк.