Год спустя после событий первой части Чебурашка продолжает жить в квартире у Гены Чернозёрова. Однако мир героев меняется: ушастик, который раньше был беззаботным ребёнком, начинает проявлять черты самостоятельного, но ещё незрелого подростка. Его новое поведение — от фантазий до мелких шалостей — часто приводит к столкновениям с Геной, который, пытаясь сохранить порядок, неосознанно переходит...
Небольшой приморский городок сталкивается с самым невероятным дождём — с неба начинают падать апельсины, а вместе с ними — загадочный мохнатый зверёк, неизвестный науке. Этот непоседливый и одержимый цитрусами комок шерсти оказывается в домике Геннадия, старого и нелюдимого садовника, который из вредности решает приютить незваного гостя.